Шукаємо тікер у регулятора···
0с · зазвичай 20—30 секунд для холодного аналізу
Шукаємо тікер у регулятора···
0с · зазвичай 20—30 секунд для холодного аналізу
Marsh & McLennan Companies, Inc.
За правилом методу: класифікація фундаменталів проти сектора — не прогноз ціни і не інвестиційна порада.
Слабкі сигнали за всіма вимірами
Повідомимо, коли з'явиться щось важливе. Без спаму і щоденного шуму.
1 з 5 виконано · зведений показник близько до середнього по аналогах
Якість бізнесу, оцінка відносно сектору, і позиція у річному діапазоні. Сходяться вони чи ні.
якість стабільна
1 показник недоступний
Прибутковість
3/4
Борг·ліквідність
2/3
Ефективність
1/2
Рентабельність власного капіталу 28,8% перевищує медіану сектору на +93%, а операційна маржа 23,1% — на -54%: за цими двома показниками MMC тримається помітно вище галузевого рівня. FCF Yield 5,7% також вищий за медіану на +26%, що підтверджує здатність бізнесу генерувати реальний грошовий потік. Водночас Debt/EBITDA 2,8× перевищує медіану сектору 1,4× на +96% — боргове навантаження залишається структурним слабким місцем. Поточна ліквідність 1,10 нижча за медіану на -8%, що разом із боргом формує стиснутий запас фінансової міцності. F-Score 6/9 відображає стабільний, але не видатний стан фундаментальних показників; зведений показник 42/100 — нижче медіани сектору, і жоден вимір не дає виразної переваги.
EPS попереднього кварталу проти консенсусу + орієнтовна дата наступного звіту.
| Тікер | Назва | F-Score | ROE | Виручка р/р | Опер. маржа |
|---|---|---|---|---|---|
| AXP | American Express | 4/9 | 34% |
Класифікація по кварталах · ретроспективна оцінка поточною логікою · не прогноз ціни
Це класифікація фундаменталів проти сектора — не прогноз ціни і не інвестиційна порада. Метод не бачив цих кварталів у реальному часі; це поточна логіка, застосована до минулих звітів.
F-Score 6/9 з прибутковістю 3/4 вказує на один пропущений сигнал — перевір, яка саме метрика (ROA, операційний грошовий потік або зміна рентабельності) не підтверджена. Зверни увагу на те, чи є це разовим відхиленням або тенденцією за останні 3 роки.
У річному звіті знайди коментар керівництва щодо боргового навантаження — поточне співвідношення 2,87× перевищує медіану сектору на 89%, тоді як покриття боргу на 54% нижче медіани. Це поєднання потребує пояснення з боку менеджменту щодо структури зобов'язань і строків погашення.
Обери 2-3 компанії з алфавітної таблиці та зістав їх за рентабельністю власного капіталу (на 93% вище медіани у MMC) і покриттям боргу (49,9%). Це дозволить оцінити, наскільки профіль MMC типовий для фінансового сектору, без абсолютних висновків.
Кроки для самостійної перевірки на основі даних цього розбору.
Piotroski F-Score: 9 бінарних тестів фінансової міцності за річною звітністю. Позначені ✓ — пройдені, крапкою (·) — ні.
За 4 роки: +28%+4%+25%
За 4 роки: 2,412,103,142,78
За 4 роки: +10%+8%+10%
Контекст справа — як показник співвідноситься з медіаною сектору. Тренд знизу — динаміка за останні фінансові роки.
| +6% |
| — |
| BAC | Bank of America | 5/9 | 10% | +7% | — |
| BLK | BlackRock | 3/9 | 11% | +19% | 29% |
| C | Citigroup | 3/9 | 7% | +6% | — |
| CB | Chubb | 6/9 | 15% | +7% | — |
| GS | Goldman Sachs | 5/9 | 14% | +9% | — |
| JPM | JPMorgan Chase | 3/9 | 16% | +3% | — |
| MA | Mastercard | 7/9 | 210% | +16% | 58% |
| MMC | Marsh & McLennan Companies, Inc. | 6/9 | 29% | +10% | 23% |
| MS | Morgan Stanley | 3/9 | 16% | +14% | — |
| PGR | Progressive | 6/9 | 40% | +16% | — |
| SCHW | Charles Schwab | 5/9 | 18% | +22% | — |
| SPGI | S&P Global | 7/9 | 14% | +8% | 42% |
| USB | U.S. Bancorp | 7/9 | 12% | +4% | — |
| V | Visa | 5/9 | 64% | +11% | 60% |
| WFC | Wells Fargo | 3/9 | 12% | +2% | — |
Вибірка сектору з 16 компаній разом із цільовою, за алфавітом, без ранжування. Дані — з останніх річних звітів SEC.
Це класифікація фундаменталів проти сектора — не прогноз ціни і не інвестиційна порада.
Спрощена ретро-оцінка: без прогнозу аналітиків (історично недоступний); джерело — річний звіт станом на дату, тож сусідні квартали можуть спиратися на ті самі дані. Тому квартали з однаковою класифікацією підряд об'єднано в один рядок — кожен рядок це одна зміна читання, а не окремий квартал. Один тікер — це не статистика, а ілюстрація логіки класифікації. Як рахуємо →